Nhận định thị trường ngoại hối với Alpari

[Linh Ngo]

Ngày 05/01/2016: EUR/USD: cặp tiền sẽ biến động từ MA đường U3

Tổng hợp phiên giao dịch trước đó:

Mở đầu năm con gà, đồng euro giảm giá so với đôla Mỹ và Bảng Anh. Trong vòng hai ngày, tỷ giá EUR/USD giảm 185 điểm. Sau khi các dữ liệu thống kê tích cực tại Mỹ được công bố, giá giảm xuống 1.0341. Từ đây, chu kỳ tăng trưởng đã bắt đầu. Trong vòng 34 giờ đồng hồ, cặp tiền tăng 200 điểm và đạt mức 1.0540.

Thị trường đã phản ứng chậm với báo cáo của Cục dự trữ Liên bang Mỹ. Toàn bộ hội đồng đã thống nhất thắt chặt chính sách tiền tệ. Các quan chức Fed cho rằng các chính sách chính trị của Trump sẽ có tác động đáng kể đến nền kinh tế. Do đó, các nhà quản lý cần phải tính toán quá trình lãi suất trước khi D.Trump chính thức nhậm chức tổng thống Mỹ. Lễ nhậm chức của ông sẽ diễn ra vào ngày 20/01/2017.

Cuộc họp tiếp theo của Fed sẽ diễn ra vào ngày 31/01 – 01/02. Dựa theo dữ liệu cuối cùng từ CME Group FedWachTool, khả năng lãi suất tăng trong phiên họp này chỉ là 2%.

Kỳ vọng trong ngày:

Tại thị trường Châu Á, tỷ giá EUR/USD tăng đến 1.0540. Mọi sự chú ý của thị trường đổ dồn vào báo cáo của thị trường lao động Mỹ (Non-Farm Payrolls). Euro sẽ tăng giá dưới dạng một làn sóng phức tạp. Điều này có nghĩa rằng, cặp tiền sẽ đảo chiều sau khi đạt mức tối đa mới.

Mức hỗ trợ sẽ là đường xu hướng và 45 độ. Nếu cặp tiền phá vỡ đường xu hướng, kịch bản của tôi sẽ không diễn ra. Tôi cho rằng euro có thể sẽ đạt mức giá 1.0560/65. Từ đây cặp tiền sẽ chuẩn bị cho dữ liệu về thị trường lao động Mỹ.

Tin tức trong ngày (theo giờ EET):

11:15 – Thụy Sĩ: Chỉ số giá tiêu dùng Tháng 12.
12:10 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Chỉ số hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực bán lẻ Tháng 12.
12:30 – Vương Quốc Anh: Chỉ số hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực dịch vụ Tháng 12.
13:00 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Chỉ số giá sản xuất Tháng 11.
15:30 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Đánh giá của ECB về điều kiện kinh tế tại buổi họp hội đồng quản trị.
15:30 – Mỹ: Cắt giảm việc làm (từ Challenger) Tháng 12.
16:00 – Vương Quốc Anh: Phát biểu của trưởng ban kinh tế Ngân hàng Anh Quốc Andy Haldane.
16:15 – Mỹ: Thay đổi số lượng lao động (ngoại trừ ngành nông nghiệp) theo dữ liệu từ ADP Tháng 12.
16:30 – Canada: Chỉ số giá tài nguyên thiên nhiên dành cho nhà sản xuất Tháng 11, Chỉ số giá hàng hóa công nghiệp Tháng 11. Mỹ: Khai báo thất nghiệp ban đầu.
17:45 – Mỹ: Dữ liệu cuối cùng về chỉ số hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực dịch vụ Tháng 12.
18:00 – Mỹ: Chỉ số hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực phi sản xuất từ ISM Tháng 12.
19:00 – Mỹ: Thay đổi trữ lượng dầu thô từ Bộ năng lượng.


Hình 1: Tỷ giá EURUSD, khung thời gian 60 phút. Nguồn: TradingView

Dự đoán trong ngày: mức tối thiểu – 1.0481 (Mức hiện tại trên thị trường Châu Á), tối đa – 1.0563. Giá vào thời điểm đóng cửa thị trường – 1.0514.

Trước kỳ nghỉ lễ năm mới tại thị trường mỏng, những người mua đã đẩy tỷ giá EUR/USD lên mức khá cao (bên trên đường U3). Ngày 03/01, người bán đã đẩy tỷ giá quay ngược trở lại. Thị trường vẫn đang biến động mạnh.

Tỷ giá EUR tại thị trường Châu Á được giao dịch ở mức 1.0540. Cặp tiền tăng khoảng 180 độ và dừng lại tại đường U3. MA đường U3 là mức kháng cự khá mạnh, vì vậy tôi cho rằng EUR/USD không thể vượt quá mức 1.0565. Sau khi mức tối đa được cập nhật, những người chơi trên thị trường sẽ bắt đầu chuẩn bị cho dữ liệu về thị trường lao động tại Mỹ. Cấu trúc sóng từ mức tối thiểu 1.0390 khá phức tạp, tỷ giá sẽ giảm về khu vực 1.0478 (vào ngày 06/01 trên thị trường Châu Á) sau khi cập nhật mức tối đa mới. Kịch bản tăng trưởng sẽ bị hủy nếu đường xu hướng bị phá vỡ.

Quá trình phá vỡ đường xu hướng sẽ diễn ra nếu biểu đồ hình nến khung thời gian một giờ đóng dưới đường này. Nếu nến tiếp theo đóng trên đường xu hướng thì đây sẽ là tín hiệu giả và đường xu hướng sẽ dịch chuyển xuống mức tối thiểu trước đó.
Nguồn: "EUR/USD: cặp tiền sẽ biến động từ MA đường U3"

[Linh Ngo]

Ngày 25/01/2017: EUR/USD: Đồng EUR sẽ giảm điểm

Tổng hợp phiên giao dịch ngày Thứ Ba:

Trong ngày Thứ Ba, cặp EUR/USD đóng cửa tại mức giá màu đỏ. Hai cặp EUR/USD và GBP/USD đã di chuyển cùng về một hướng nên chúng ta nhận được xu hướng hỗn hợp. Tại thị trường Châu Âu, tỷ giá EUR giảm xuống mức 1.0725. EUR bắt đầu tăng từ điểm mức này. Tỷ giá EUR/USD di chuyển đến khu vực 1.0775 sau khi cặp CAD/USD tăng giá.

Các nhà giao dịch đã mua đồng đôla Canada sau khi có tin tức về việc Tổng Thống Mỹ Donald Trump đã ký nghị định về việc sẽ tiếp tục xây dựng đường ống dẫn dầu Dakota Access Pipeline và Keystone XL. Cựu Tổng Thống Barack Obama đã cho ngừng công trình này lại.

Tỷ giá USD/CAD giảm 193 điểm xuống mức 1.3106. Tỷ giá EUR từ mức tối đa 1.0775 đã di chuyển về khu vực 1.0720 sau khi cặp EUR/GBP giảm và lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ tăng.Tỷ giá GBP/USD tăng từ mức tối thiểu 1.2418 đến 1.2543.

Kỳ vọng trong ngày:

Các nhà giao dịch quan tâm hơn đến các dự luật được D.Trump thông qua hơn là các dữ liệu thống kê. 100 ngày làm việc đầu tiên sẽ rất quan trọng và có tính quyết định đối với đồng USD. Do đó, phân tích kỹ thuật có thể không chính xác sau các tin tức đến từ Nhà Trắng.

Ngày hôm nay tôi đang thấy bức tranh về thị trường gấu đối với đồng EUR. Hiện nay cặp EUR/USD đang điều chỉnh. Sự điều chỉnh diễn ra trong phạm vi hẹp dưới đường cân bằng và cao hơn mức 45 độ. Đến khi thị trường Châu Âu đóng cửa, tỷ giá EUR có thể giảm xuống 1.0670/75. EUR cũng có thể quay trở lại mức 1.0775 nhưng vào thời điểm hiện tại, biểu đồ khung thời gian một giờ đang xử lý mô hình “đỉnh đôi”. Tôi cho rằng ngày hôm nay EUR sẽ giảm giá.

Tin tức trong ngày (theo giờ EET):

10:00 – Thụy Sĩ: Chỉ số chi tiêu tiêu dùng UBS Tháng 12.
12:00 – Đức: Chỉ số môi trường kinh doanh từ IFO Tháng 1.
14:00 – Vương Quốc Anh: Chỉ số đơn đặt hàng công nghiệp từ CBI Tháng 1.
17:00 – Mỹ: Chỉ số giá nhà ở từ Fannie Mae và Freddie Mac Tháng 11.
18:30 – Mỹ: Thay đổi trữ lượng dầu thô từ 16-22/01.
19:00 – Phát biểu của chủ tịch Ngân hàng Anh Quốc M.Carney.

Phân tích kỹ thuật:


Hình 1: Tỷ giá EURUSD, khung thời gian 60 phút. Nguồn: TradingView

Dự đoán trong ngày: mức tối thiểu – 1.0673, tối đa – 1.0741. Giá vào thời điểm thị trường đóng cửa – 1.0695.

Các dự đoán của tôi ngày hôm qua đã đúng. Tiếc rằng, trước khi thay đổi xu hướng, giá đã không đạt đến mức mục tiêu 1.0785. Áp lực lên đồng EUR đến từ sự tăng giá của lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ và giảm giá của cặp EUR/GBP.

Tỷ giá EUR giảm 45 độ về đường cân bằng. Nếu đúng theo quy luật, ngày hôm nay tôi phải đưa ra dự đoán rằng tỷ giá sẽ tăng trở lại từ đường xu hướng. Tôi hoàn toàn đồng ý với bạn. Tôi chú ý đến sự gia tăng của các quyền chọn mua theo EUR. Những con “bò” euro đã tin vào việc tăng giá của đồng EUR. Tương tự như vậy, thị trường cần phải tìm mức cân bằng mới. Dựa trên phân tích theo chu kỳ, tôi thấy cặp EUR/USD sẽ giảm xuống 1.0671. Kể từ khi thị trường Châu Âu mở cửa, tỷ giá có thể tăng đến 1.0740/45. Từ mức này, cặp EUR/USD có thể giảm xuống khu vực 90 độ.
Nguồn: "EUR/USD: Đồng EUR sẽ giảm điểm"

[Linh Ngo]

Ngày 28/02/2017: EUR/USD: Trước khi Trump phát biểu, tỷ giá có thể quay về mức 1.0620

Tổng hợp phiên giao dịch ngày Thứ Hai:

Trong ngày Thứ Hai, cặp EUR/USD đóng cửa tại mức giá màu đỏ. Khi cặp EUR/GBP và lợi tức trái phiếu chính phủ Đức kỳ hạn 10 năm tăng giá, cặp EUR/USD đã được đẩy lên 1.0631.

Cặp tiền đảo chiều khi lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng mạnh và trái phiếu chính phủ Đức kỳ hạn 10 năm giảm giá. Thị trường nợ phản ứng với tuyên bố của chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Dallas – Kaplan. Ông cho rằng cần phải tăng lãi suất sớm hơn. Nếu tính cả phiên giao dịch tại Châu Á buổi sáng nay, tỷ giá EUR/USD giảm từ 1.0631 xuống 1.0565 (-66 điểm).

Kỳ vọng trong ngày:

Theo dữ liệu CME Group FedWatch Tool, xác suất lãi suất trong Tháng 3 thay đổi từ 26.6% đến 33.2%, trong Tháng 5 từ 51.7% lên đến 54.7%, Tháng 6 – từ 69.6% lên đến 71.4%. Các nhà giao dịch cho rằng vào Tháng 3, Cục dự trữ Liên bang Mỹ sẽ không tăng lãi suất nên mọi chú ý trên thị trường hướng về bài phát biểu của D.Trump tại Quốc Hội. Bài phát biểu sẽ có các chủ đề khác nhau, một trong số đó là các chính sách cải cách thuế.

Ngày hôm nay sẽ không có các dữ liệu thống kê nào có thể gây ra sự biến động giá mạnh trên thị trường. Trump sẽ phát biểu vào lúc 00:00 EET nên tôi cho rằng tỷ giá EUR/USD sẽ phục hồi đến mức giá 1.0630. Trump đã phản ánh về việc đồng USD mạnh nên đây là mức khá hợp lý. Nếu biểu đồ 1H đóng dưới mức 1.0565, kịch bản tăng trưởng sẽ bị hủy.

Tin tức trong ngày (theo giờ EET):

11:00 – Thụy Sĩ: Chỉ số chỉ báo chủ đạo từ Kof Tháng 2.
16:30 – Canada: Chỉ số giá tài nguyên thiên nhiên dành cho nhà sản xuất Tháng 1, chỉ số giá hàng hóa công nghiệp Tháng 1.
16:30 – Mỹ: Thay đổi trong GDP quý 4/2016, cán cân thương mại hàng hóa tháng 1, dữ liệu sơ bộ về giảm phát GDP quý 4/2016, hàng tồn kho bán sỉ Tháng 1.
17:00 – Mỹ: Chỉ số giá nhà ở tại 20 thành phố lớn từ S&P/Case-Shiller Tháng 12.
17:45 – Mỹ: Chỉ số hoạt động kinh doanh tại Chicago Tháng 2;
18:00 – Mỹ: Chỉ số niềm tin tiêu dùng từ The Conference Board Tháng 2, chỉ số công nghiệp từ Ngân hàng Dự trữ Richmond Tháng 2;
00:00 – Mỹ: Phát biểu của D.Trump.
Liên minh tiền tệ Châu Âu: Cung tiền M3 Tháng 1, cho vay tư nhân Tháng 1.
15:30 – Thụy Sĩ: Phát biểu của thành viên Hội đồng Quản trị SNB Zurbrugg.
16:30 – Mỹ: Đơn đặt hàng hàng hóa lâu bền Tháng 1.
18:00 – Mỹ: Doanh số bán nhà dở dang Tháng 1.
19:00 – Mỹ: Phát biểu của chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Dallas Robert Kaplan.

Phân tích kỹ thuật:


Hình 1: Tỷ giá EURUSD, khung thời gian 60 phút. Nguồn: TradingView

Dự đoán trong ngày: mức tối thiểu – 1.0565, tối đa – 1.0628. Giá vào thời điểm thị trường đóng cửa – 1.0620.

Dự đoán của tôi về việc cặp tiền đảo chiều đã không đúng. Tỷ giá chéo tăng mạnh do các thông tin về cuộc trưng cầu dân ý lần thứ hai của Scotland và lợi tức trái phiếu chính phủ Đức kỳ hạn 10 năm tăng giá đã giúp tỷ giá EUR đạt 1.0631. Đà tăng giá bắt đầu từ mức 67 độ. Những con “bò” euro đã bỏ qua sự tăng giá mạnh của lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm.

Từ 67 độ, cặp EUR/USD giảm xuống mức 1.0565. Hiện tại cặp tiền đang được giao dịch ở mức 1.0588. Những người chơi trên thị trường đã mua EUR gần mức hỗ trợ (được hình thành từ mức tối thiểu 1.0537 và 1.0551). Đường nối các mức tối thiểu này song song với đường nối các đỉnh 1.0618 và 1.061. Các đường này đã tạo kênh tăng trưởng đối với các giao dịch trong ngày.

Ngày hôm qua cặp tiền giảm giá từ 1.0631 nên tôi rất muốn đưa ra dự đoán rằng ngày hôm nay tỷ giá EUR/USD sẽ giảm xuống mức 1.0528. Nhưng các sự kiện lịch sử đã làm thay đổi suy nghĩ của tôi. Tôi cho rằng EUR sẽ tăng giá. Các dự đoán dựa trên việc phân tích chu kỳ và sự kiện lịch sử tại biểu đồ 120 thanh (1 tuần). Nếu biểu đồ 1H đóng dưới mức 1.0565, kịch bản này sẽ không diễn ra.

Các yếu tố tích cực đối với EUR (+):

Cơ bản:

(+) Tổng Thống Mỹ Donald Trump không hài lòng với đồng đôla mạnh;
(+) Theo dữ liệu từ CME Group FedWatch Tool, khả năng tăng lãi suất trong Tháng 3 tăng từ 26.6% lên đến 33.2%. Phần trăm còn khá thấp nên vẫn là yếu tố tích cực đối với EUR;
(+) Ngưỡng nợ công của Mỹ có thể đạt 20.1 nghìn tỷ USD trong Tháng 03/2017. Đây là một đòn khá mạnh đối với tân Tổng thống D.Trump. Các điều luật về giới hạn của nợ công sẽ có hiệu lực từ ngày 16/03/2017;
(+) Hy Lạp có thể cần ít tiền hơn so với kế hoạch của IMF;
(+) Francois Bayrou - lãnh đạo của **** “Liên minh dân chủ” rời cuộc đua vào vị trí Tổng Thống để thành lập liên minh tranh cử với ứng cử viên Emmanuel Macron nhằm tăng thêm cơ hội giành chiến thắng của Macron.

Kỹ thuật (ngắn hạn):

(+) Tỷ giá EUR/GBP bắt đầu xu hướng tăng trưởng tại 1D;
(+) Chu kỳ chỉ ra rằng tỷ giá EUR sẽ tăng mạnh sau 14:00 (EET);
(+) Tại 1D, giữa mô hình giá và CCI đã hình thành phân kỳ tăng giá;
(+) Dựa trên các dữ liệu cập nhật vào ngày 21/02/2017, tại sàn Chicago, những nhà đầu cơ bé đã tăng các quyền chọn dài lên 1.687 nghìn hợp đồng và giảm các quyền chọn ngắn xuống 2.888 nghìn hợp đồng;
(+) Stochastic ngày (5,3,3) di chuyển lên trên;
(+) Stochastic tháng (5,3,3) đã đảo chiều và hướng lên trên;
(+) Đường chuyển động giá trung bình với cửa sổ 120 thanh (1 tuần) vào Tháng 10/2005, Tháng 08/2000, Tháng 10/2012 và Tháng 11/2008 chỉ ra rằng cặp EUR/USD sẽ tăng giá vào cuối ngày.

Các yếu tố tiêu cực tác động đến EUR (-):

Cơ bản

(-) ECB không có ý định dừng chương trình giảm định lượng QE. Theo biên bản cuộc họp của ECB, phần lớn thành viên ban quản trị xét thấy không cần thiết giảm khối lượng (tác động trong dài hạn);
(-) Xác suất Cục dự trữ Liên bang Mỹ tăng lãi suất vào Tháng 5 tăng từ 51.7% - 54.7%; trong Tháng 6 tăng từ 69.6% - 71.4%;
(-) Tổng Thống Ngân hàng Dự trữ Dallas Kaplan cho rằng cần tăng lãi suất sớm hơn;
(-) Rủi ro chính trị tại Châu Âu (bầu cử tại Pháp, Brexit);
(-) Hy Lạp không thể đạt được thỏa thuận với các chủ nợ để nhận hỗ tài chính;
(-) Các dữ liệu thống kê tại Mỹ không quá tiêu cực;
(-) Donald Trump sẽ phát biểu trước Quốc Hội từ ngày 28/02 đến 01/03;
(-) Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Philadelphia Patrick Harker cho rằng lãi suất có thể tăng trong Tháng 3.

Kỹ thuật (ngắn hạn):

(-) Tại sàn Chicago vào ngày 21/02/2017, những nhà đầu cơ lớn đã tăng cả các quyền chọn dài và ngắn. Quyền chọn dài (Long) tăng 4.953 nghìn và đạt 132.216 nghìn hợp đồng, quyền chọn ngắn (Short) tăng 16,556 nghìn và đạt 183,011 nghìn hợp đồng. Quyền chọn ngán ròng tăng từ 39.144 lên đến 50.779 hợp đồng;
(-) Lợi tức trái phiếu chính phủ Đức kỳ hạn 10 năm: 0.199% (sáng nay giảm 1.00%). Ngày hôm qua, gần như trong suốt phiên giao dịch nằm ở mức giá màu xanh đã hỗ trợ đồng EUR;
(-) Lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn: 2.369% (sáng nay tăng 0.06%). Ngày hôm qua lợi tức tăng 1.76% và đạt 2.365%;
(-) Stochastic tuần (5,3,3), AO và AC đang hướng xuống dưới;
(-) Tỷ lệ Short/Long vào lúc 07:06 (EET): 41%/58%, tỷ lệ theo lô: 13,050/18,323, tỷ lệ theo quyền chọn: 36,644/44,491. Tỷ lệ nầy gần như đang hướng về mức cân bằng bởi vì các nhà giao dịch tăng quyền chọn ở cả hai hướng.
Nguồn: "EUR/USD: Trước khi Trump phát biểu, tỷ giá có thể quay về mức 1.0620"

[Linh Ngo]

Ngày 24/03/2017: EUR/USD: Giá rời khỏi mô hình tam giác và hướng xuống dưới

Tổng hợp phiên giao dịch ngày Thứ Năm:

Trong ngày Thứ Năm, tỷ giá EUR/USD đóng cửa tại mức giá màu đỏ. Hoạt động của các nhà giao dịch trên thị trường Mỹ khá thấp bởi vì tất cả đều đợi kết quả bỏ phiếu dự luật bãi bỏ Obamacare tại Quốc Hội. Cuộc bỏ phiếu được rời sang tối nay. Rõ ràng những người khởi xướng không có được sự ủng hộ cần thiết. Tỷ giá EUR/USD giao dịch xung quanh mức 1.0783 trước khi thị trường đóng cửa.

Kỳ vọng trong ngày:

Tại đồ thị 1H, mô hình tam giác đối xứng đã hình thành tại mức 1.0783. Trên thị trường Châu Á, giá đã rời khỏi mô hình đó và hướng xuống dưới. EUR giảm giá so với USD tại mức 1.0760.

Trên đồ thị 1D, chỉ số EUR đã phá vỡ đường xu hướng, chỉ số USD bật từ mức hỗ trợ nên tôi cho rằng đồng EUR sẽ tiếp tục giảm giá so với USD xuống 1.0747. Lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ tăng điểm tiếp tục hỗ trợ đồng USD.

Tin tức trong ngày (theo giờ EET):

11:30 – Đức: Chỉ số hoạt động kinh doanh tạm thời trong lĩnh vực công nghiệp và dịch vụ Tháng 3.
12:00 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Chỉ số hoạt động kinh doanh tạm thời trong lĩnh vực công nghiệp và dịch vụ Tháng 3.
12:30 – Vương Quốc Anh: Phê chuẩn cho vay trả góp nhà BBA Tháng 2.
15:00 – Mỹ: Phát biểu của Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Chicago Charles Evans.
15:30 – Canada: Chỉ số giá tiêu dùng Tháng 2. Mỹ: Đơn đặt hàng hàng hóa lâu bền (không bao gồm vận tải) Tháng 2.
15:30 – Mỹ: Đơn đặt hàng hàng hóa lâu bền Tháng 2.
16:45 – Mỹ: Chỉ số hoạt động kinh doanh tạm thời trong lĩnh vực công nghiệp Tháng 3.
16:45 – Mỹ: Chỉ số hoạt động kinh doanh tạm thời trong lĩnh vực dịch vụ Tháng 3.

Phân tích kỹ thuật:


Hình 1: Tỷ giá EURUSD, khung thời gian 60 phút. Nguồn: TradingView

Dự đoán trong ngày: mức tối thiểu – 1.0747, tối đa – 1.0786 (mức hiện tại trên thị trường Châu Á). Giá vào thời điểm thị trường đóng cửa – 1.0757.

Các mục tiêu của tôi ngày hôm qua đã không chính xác. Trước khi thị trường đóng cửa, EUR nằm dưới áp lực khi tỷ giá chéo EUR/GBP giảm giá (sau khi các dữ liệu về doanh số bán kẻ tại Vương Quốc Anh được cập nhật) cùng với việc lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ tăng điểm.

Ngày hôm qua sau khi mức tối đa được cập nhật, tỷ giá EUR/USD quay trở lại đường cân bằng lb. Áp lực lên những con “bò” được tạo ra bởi tỷ giá chéo EUR/GBP sau khủng bố tại London. Bức tranh kỹ thuật chung tại biểu đồ khung thời gian 1H cho thấy EUR sẽ tăng giá.

Chỉ số EUR và lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm phá vỡ đường xu hướng. Trên thị trường Châu Á, giá đã rời khỏi mô hình tam giác và hướng xuống dưới. Không còn gì có thể sử dụng để xem xét quá trình giảm giá của cặp EUR/USD.

Phân tích chu kỳ cùng với mô hình thể hiện bức tranh hỗn hợp. Chu kỳ cho thấy EUR sẽ tăng giá trước khi đóng cửa, mô hình – giảm mạnh (khoảng 60-80 điểm). Giữa chu kỳ và mô hình khá mâu thuẫn nên tôi cho rằng cặp EUR/USD sẽ di chuyển ngang và biến động về hai phía. Hãy chờ đợi kết quả bỏ phiếu dự luật bãi bỏ Obamacare.

Kịch bản giảm giá sẽ hủy bỏ nếu đường xu hướng bị phá vỡ từ mức tối đa 1.0824. Ngày hôm nay tôi cho rằng nên đứng ngoài thị trường.

Các yếu tố tiêu cực đối với EUR (+):

Cơ bản:

(+) Tổng Thống Mỹ Donald Trump không hài lòng với đồng đôla mạnh.

(+) Ngưỡng nợ công của Mỹ có thể đạt 20.1 nghìn tỷ USD trong Tháng 03/2017. Đây là một đòn khá mạnh đối với tân Tổng thống D.Trump. Các điều luật về giới hạn nợ công sẽ có hiệu lực từ ngày 16/03/2017.

(+) Hy Lạp và các chủ nợ quốc tế đã đạt được những tín hiệu tích cực trong quá trình đàm phán về chương trình cải cách.

(+) Chủ tịch ECB Mario Draghi nói rằng ECB không cần sử dụng các biện pháp kích thích mới để vực dậy nền kinh tế. ECB đã không thay đổi chính sách tiền tệ và giữ nguyên khối lượng mua tài sản hàng tháng ở mức 80 tỷ EUR đến cuối Tháng 3 2017. Kể từ Tháng 4 đến Tháng 12/2017, khối lượng giảm xuống 60 tỷ EUR.

(+) Ban lãnh đạo ECB bàn luận về việc tăng lãi suất trước khi chương trình giảm định lượng kết thúc.

(+) Đại diện ECB Novotny nói rằng có thể tăng lãi suất tiền gửi cho đến khi bắt đầu tăng lãi suất tái cấp vốn.

Kỹ thuật (ngắn hạn):

(-) Dựa trên các dữ liệu cập nhật vào ngày 14/03/2017, tại sàn Chicago, các nhà đầu cơ lớn đã tăng quyền chọn dài và giảm quyền chọn ngắn. Quyền chọn dài (Long) tăng 11.151 nghìn và đạt 148.509 nghìn hợp đồng, quyền chọn ngắn (Short) tăng 8.908 nghìn và đạt 187.216 nghìn hợp đồng. Quyền chọn ngắn ròng giảm từ 58.776 nghìn hợp đồng xuống còn 38.707 nghìn hợp đồng. Những nhà đầu cơ bé giảm quyền chọn ngắn đến 11.095 nghìn và đạt 58.313 nghìn hợp đồng. Quyền chọn dài ròng đạt 3.158 nghìn hợp đồng.

(+) Theo dữ liệu từ myfxbook, tỷ lệ Short/Long vào lúc 07:38 EET là 75%/24%, tỷ lệ theo lô – 29,272/9,309 (trước đó – 31,371/7,227), tỷ lệ theo quyền chọn – 68,276/31,988 (trước đó – 73,834/28,086).

(+) Lợi tức trái phiếu chính phủ Đức kỳ hạn 10 năm: 0.431% (ngày hôm qua tăng 5.89%).

(+) EUR/GBP (W): Stochastic (5,3,3), CCI (20), AO và AC đang hướng lên trên. Đường xu hướng bị phá vỡ.

(+) EUR/USD (M): Stochastic (5,3,3) đang hướng lên trên.

(+) EUR/USD (W): Stochastic (5,3,3), AO, AC và CCI (20) đang hướng lên trên.

(+) EUR/USD (D): AO đang hướng lên trên.

Các yếu tố tiêu cực tác động đến EUR (-):

Cơ bản:

(-) Theo dữ liệu của CME Group’s FedWatch, vào ngày 23/03 xác suất tăng lãi suất trong Tháng 5 ở mức 6.4%, trong Tháng 6 tăng từ 49.6% lên 54%, trong Tháng 7 tăng từ 57.1% lên 60.8%.

(-) Rủi ro chính trị tại Châu Âu (bầu cử tại Pháp).

(-) Đại diện Cục dự trữ Liên bang Mỹ Evans cho rằng năm 2017 dự kiến sẽ tăng lãi suất 2-3 lần. Quyết định tăng lãi suất tiếp theo sẽ được Fed thảo luận vào Tháng 6.

(-) Chủ tịch Ngân hàng Dự trữ Philadelphia Harker cho rằng Ngân hàng Trung ương cần tăng liên tiếp lãi suất trong năm 2017.

Kỹ thuật (ngắn hạn):

(-) Lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm: 2.419% (ngày hôm qua tăng 0.37%). Tại thị trường Châu Á, lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm tăng 0.66% và đạt 2.434%.

(-) EUR/USD (M): AO và AC đang hướng xuống dưới.

(-) EUR/USD (D): Stochastic (5,3,3) và CCI (20) đang hướng xuống dưới.

(-) EUR/GBP (D): AO, AC, CCI (20) và Stochastic (5,3,3) đang hướng xuống dưới.

Các yếu tố đã tính vào tỷ giá hiện tại:

(-) Cựu Thủ Tướng Pháp Alain Juppe từ chối tranh cử.

(+) Marine Le Pen đã bị tước quyền miễn trừ truy tố của Quốc Hội (quyết định được thực hiện vì lý do chính trị).

(+) Francois Bayrou - lãnh đạo của **** “Liên minh dân chủ” rời cuộc đua vào vị trí Tổng Thống để thành lập liên minh tranh cử với ứng cử viên Emmanuel Macron nhằm tăng thêm cơ hội giành chiến thắng của Macron.
Nguồn: "EUR/USD: Giá rời khỏi mô hình tam giác và hướng xuống dưới"

[Linh Ngo]

Ngày 04/05/2017: EUR/USD: Đồng EUR dự kiến sẽ tiếp tục giảm giá

Tổng hợp phiên giao dịch ngày Thứ Tư:

Trong ngày Thứ Tư, tỷ giá EUR đóng cửa tại mức giá màu đỏ. Sau cuộc họp của FOMC, EUR giảm giá so với USD xuống mức 1.0882.

Ủy ban thị trường mở Cục dự trữ Liên bang Mỹ (FOMC) đã giữ lãi suất theo quỹ liên bang ở mức 0.75% - 1.00%, lãi suất chiết khấu ở mức 1.50%. Ngân hàng Trung ương Mỹ như thường lệ có ý định tiếp tục kế hoạch tăng lãi suất dần dần trong năm nay.

Theo dữ liệu cuối cùng của CME Group’s FedWatch, xác suất lãi suất tăng trong Tháng 6 tăng từ 66.3% lên đến 75.2%, trong Tháng 7 – từ 70% lên đến 77%. Trong Tháng 9, xác suất tăng lãi suất được đánh giá ở mức 87%.

Các dữ liệu thống kê tại Mỹ:

Chỉ số hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực dịch vụ tại Mỹ từ ISM Tháng 4 đạt 57.5 (mức dự đoán: 55.8, giá trị trước đó: 55.2).

Số lượng việc làm mới trong ngành tư nhân ở Mỹ trong Tháng 4 đạt 177 nghìn (mức dự đoán: 175 nghìn, giá trị trước đó được xem xét lại từ 263 nghìn xuống còn 255 nghìn).

Kỳ vọng trong ngày:

Cuộc họp của Cục dự trữ Liên bang Mỹ theo chính sách tiền tệ đã trôi qua. Đối với EUR có hai sự kiện quan trọng. Thứ nhất – báo cáo Thứ Sáu về thị trường lao động Mỹ. Sau đó sẽ là vòng 2 cuộc bầu cử Tổng Thống Pháp.

Nếu tính cả yếu tố cho rằng đồng USD củng cố trên toàn bộ thị trường sau quyết định của Cục dự trữ Liên bang Mỹ giữ lãi suất ở phạm vi 0.75% - 1.00% thì tôi cho rằng EUR sẽ giảm xuống mức 1.0860. Tôi băn khoăn về hoạt động của những người mua trước khi cuộc bầu cử diễn ra. Chắc sẽ không có nhà giao dịch nào muốn mở các quyền chọn dài trong những ngày lễ.

Tin tức trong ngày (theo giờ EET):

10:55 – Đức: Dữ liệu chính thức về chỉ số hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực dịch vụ Tháng 4.
11:00 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Dữ liệu cuối cùng về chỉ số hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực dịch vụ Tháng 4.
11:30 – Vương Quốc Anh: Chỉ số hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực dịch vụ Tháng 4, thay đổi tổng khối lượng tín dụng tư nhân trong Tháng 4, cung tiền M4 Tháng 3, phê chuẩn cho vay mua nhà trả góp Tháng 3.
12:00 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Doanh số bán lẻ Tháng 3.
14:30 – Mỹ: Cắt giảm Việc làm (từ Challenger) Tháng 4.
15:30 – Canada: Cán cân thương mại Tháng 3, Mỹ: Số lượng đơn yêu cầu trợ cấp thất nghiệp từ 24-30/04, dữ liệu sơ bộ về tiền lương trong quý I/2017.
17:00 – Mỹ: Đơn đặt hàng sản xuất Tháng 3.
19:30 – Liên minh tiền tệ Châu Âu: Phát biểu của Chủ tịch ECB Mario Draghi.
23:25 – Canada: Phát biểu của Thống Đốc Ngân hàng Canada Steven Poloz.

Phân tích kỹ thuật:



Hình 1: Tỷ giá EURUSD, khung thời gian 60 phút. Nguồn: TradingView

Dự đoán trong ngày: Mức tối thiểu – 1.0860, tối đa – 1.0905/07. Giá vào thời điểm thị trường đóng cửa – 1.0875.

Tối qua tôi đã đưa ra dự đoán đến 21:00 (EET). Tất cả dự đoán về cặp EUR/USD về quyết định của Cục dự trữ Liên bang Mỹ theo lãi suất hoàn toàn đúng. Từ mức tối đa 1.0937, tỷ giá EUR giảm xuống 22 độ - 1.0911. Sau cuộc họp của FOMC, EUR giảm giá mạnh. Trước khi đóng cửa, đồ thị nến Nhật Bản khung thời gian một ngày nằm ở mức 1.0882. Mức 45 độ đã giữ cho tỷ giá không tiếp tục giảm.

Ngày hôm nay Chủ tịch ECB M.Draghi sẽ phát biểu. Tôi không quan tâm đến bài phát biểu của ông ta bởi vì bài phát biểu này chỉ ảnh hưởng mạnh đến thị trường ngoại hối nếu như đây là buổi họp báo sau cuộc họp của ECB.

Ngày hôm nay tôi cho rằng người bán sẽ đẩy tỷ giá đến 67 độ.

Tại thị trường Châu Á, EUR tăng giá đến 1.0897. Hoạt động của những người mua khá thấp. Có thể những người bán sẽ hoạt động mạnh hơn sau khi đạt mức 1.0905/07. Bởi vì Stochastic nằm ở khu vực bán nên quá trình giảm giá có thể bắt đầu từ mức hiện tại. Kịch bản giảm giá sẽ bị hủy nếu đồ thị nến 1H đóng trên mức 1.0923.

Các yếu tố tích cực đối với EUR (+):

Cơ bản:

(+) Tổng Thống Mỹ Donald Trump không hài lòng với đồng đôla mạnh.

(+) Bầu cử Tổng Thống Pháp – Emmanuel Macron đã giành chiến thắng tại vòng 1.

(+) Theo S&P, Đức vẫn nằm trong nhóm quốc gia có triển vọng ổn định (AAA/A-1+).

Kỹ thuật (ngắn hạn):

(+) Những nhà đầu cơ bé tăng quyền chọn dài đến 4.253 nghìn, đạt 66.753 nghìn hợp đồng. Quyền chọn ngắn tăng 493 hợp đồng và đạt 61.457 nghìn hợp đồng. Quyền chọn dài ròng tăng từ 3.759 nghìn lên đến 5.296 nghìn hợp đồng.

(+) Theo dữ liệu từ myfxbook, tỷ lệ Short/Long vào lúc 07:12 EET là 65%/34%, tỷ lệ theo lô – 11,825/6,342 (trước đó – 12,511/3,679), tỷ lệ theo quyền chọn – 36,689/20,337 (trước đó – 41,108/12,882).

(+) Lợi tức trái phiếu chính phủ Đức kỳ hạn 10 năm: 0.335% (ngày hôm qua tăng 5.34%).

(+) EUR/GBP (D): CCI (20), Stochastic (5,3,3) đang hướng lên trên.

(+) EUR/USD (M): Stochastic (5,3,3), AO, AC, CCI (20) đang hướng lên trên.

(+) EUR/USD (W): AO, AC, Stochastic (5,3,3), CCI (20) đang hướng lên trên.

Các yếu tố tiêu cực tác động đến EUR (-):

Cơ bản:

(-) Chủ tịch ECB – vào thời điểm này không cần xem xét lại chính sách tiền tệ của ECB.

(-) Theo dữ liệu của CME Group’s FedWatch, vào ngày 03/05 xác suất tăng lãi suất trong Tháng 6 tăng từ 66.3% lên đến 75.2%, trong Tháng 7 giảm từ 70% xuống còn 77%. Trong Tháng 9, xác suất tăng lãi suất được đánh giá ở mức 87%.

(-) Căng thẳng trên Bán đảo Triều Tiên. Cầu tăng trên các tài sản phòng thủ.

(-) Quốc hội Mỹ đã thông qua ngân sách tạm thời để tránh ngừng trệ trong công việc của các cơ quan chức năng và tổ chức công cộng. Dự thảo ngân sách cho năm tài chính (bắt đầu từ ngày 01/10) còn lại sẽ được công bố trong thời gian tới. Ngày hôm nay, lãnh đạo của **** Cộng hòa và **** Dân chủ tại Quốc Hội Mỹ đã nhất trí về nguồn ngân sách thỏa hiệp cho đến 30/09.

Kỹ thuật (ngắn hạn):

(-) Dựa trên các dữ liệu cập nhật vào ngày 25/04/2017, tại sàn Chicago, các nhà đầu cơ lớn đã giảm quyền chọn dài và cả quyền chọn ngắn. Quyền chọn dài nhiều hơn. Quyền chọn dài (Long) giảm 32.054 nghìn và đạt 153.394 nghìn hợp đồng, quyền chọn ngắn (Short) giảm 25.030 nghìn và đạt 181.340 nghìn hợp đồng. Quyền chọn ngắn ròng tăng từ 7.023 nghìn đến 27.946 nghìn hợp đồng.

(-) Lợi tức trái phiếu chính phủ Mỹ kỳ hạn 10 năm 2.322% (ngày hôm qua tăng 1.44%).

(-) EUR/GBP (M): AC, AO, CCI (20), Stochastic (5,3,3) đang hướng xuống dưới.

(-) EUR/GBP (W): Stochastic (5,3,3), AO, AC, CCI (20) đang hướng xuống dưới.

(-) EUR/GBP (D): AO, AC đang hướng xuống dưới.

(-) EUR/USD (D): AO, AC, CCI (20) đang hướng xuống dưới.
Nguồn: "EUR/USD: Đồng EUR dự kiến sẽ tiếp tục giảm giá"